리차드 크리 보 외환 거래

트레이딩 에지를 만드는 방법 강력하고 약한 통화를 알 수 있습니다. 우리의 라이브 트레이딩 웹 세미나에서 우리는 어떤 통화가 가장 강하고 약한지를 자주 확인합니다. 그 결단을함으로써 우리는 통화가 강해 지도록 쌍을 이룰 수 있습니다 약한 대 약한 대 강한 대가로 우리는 우리 자신을 위해 거래상의 우위를 창출한다. 두 통화가 모두 동등한 통화 쌍을 거래하면 어느 쪽 통화가 지배 할 수 있기 때문에 우위를 포기한다. 그러나 강한자를 약한 자와 매치시킴으로써 우리는 가능성이있는 이동의 방향을 아는 데 조금 더 자신감을 가질 수 있습니다. 그런 다음 잠재적 이동의 방향을 일일 추세의 방향과 일치 시키면 차트, 우리는 명확한 거래 edge. For 예를 들어, 현재 USDCHF 쌍은 일일 차트 하락세에있다 강한 약한 분석을 바탕으로 우리는 USD가 약하고 CHF가 강하다는 것을 알았습니다. 일일 추세의 n은 더 높은 확률의 거래입니다. 간단히 말해서, 나는 약한 분석을하는 방법을 간략히 설명합니다. 200 SMA가있는 4 시간 차트를 사용합니다. 종이 한 장, 법적 패드 또는 Excel 스프레드 시트 , 나는 통화를 쌍이 아닌 통화를 열에 나열합니다. 예를 들어, EUR, USD, CHF 등. 이제 4 시간 차트에서 해당 쌍을 EURUSD라고합시다. 200 SMA는 그 시점에서 EUR가 USD보다 강하다는 것을 의미합니다. 나는 세로 열의 EUR와 USD 옆에 메모를 만듭니다. EUR는 위 화살표를 얻고 USD는 아래 화살표를 얻습니다. 다음 통화와 같은 과정을 겪는다. 나는 뉴욕 회의가 열리기 전에 매일 차트에 약 25 쌍을 가져오고, 15 분도 채 걸리지 않는다. 위 과정을 마치면, 나는 집계한다. EUR의 모든 위 화살표와 아래 화살표를 다른 통화와 비교하여 EUR의 순위를 알 수 있습니다. ise 각각에 대해 상대적으로 예를 들어 EUR에 5 개의 위쪽 화살표와 2 개의 아래쪽 화살표가 있고 JPY에는 3 개의 위쪽 화살표와 4 개의 아래쪽 화살표가있는 경우 EUR보다 전반적으로 더 강하다는 것을 의미합니다. 그보다 더 단순합니다. 나는이 방식으로 평가 받고 싶은 모든 통화를 가지고있을 때 힘의 약점에 기초하여 그들이 어떻게 서로 서로 관련되는지에 대해 간략하게 살펴 봅니다. 다음으로, 가장 약한 사람들과 가장 강한 사람을 매치시키고 차트 및 추세의 방향으로 거래를 입력 지원 또는 저항의 휴식과 같은 기술적 인 이유를 찾습니다 약한 통화에 대해 강한 통화를 가지고 쌍은 매일에 구매 후보가 될 것입니다 uptrend 반면에 강한 약자와 짝을 지닌 약자는 일일 하락세에서 매도 후보자가 될 것입니다. 제가 개인적으로 바라 보는 한도까지는 다음 통화의 모든 조합 USD, EUR, GBP, JPY, AUD, NZD, CHF 및 CAD. 과정은 매우 기본적이고, htforward 및 상당히 지루한 b ut 그것은 작동합니다. 각 쌍에 4 시간 도표를 검사하는 과정을 통해가는 동안 부수적 인 이득으로, 나는 진짜로 시간에 시장에서 일어나고있는 무슨을을위한 감을 얻고 그리고 저 정보 거래일이 진행됨에 따라 잘 근무합니다. DailyFX는 글로벌 통화 시장에 영향을주는 추세에 대한 외환 뉴스 및 기술적 분석을 제공합니다. 파산 거래 및 가격 채널의 힘 가격 채널을 Donchian 채널이라고도하며, 그들은 특정 기간 동안 쌍이 거래되는 높은 가격과 낮은 가격을 확인합니다 아래의 일일 차트 채널은 20 일로 설정되어 이전 20 일 동안 거래 된 최고치와 최저치를 나타냅니다 따라서 차트에서지지 수준과 저항 수준을 시각적으로 식별하는 데 매우 효과적으로 사용할 수 있습니다. 채널을 사용하여 유입 레벨을 식별하는 브레이크 아웃 거래자가 사용할 수 있습니다. 하락 추세 또는 상승 추세에있는 저항보다 높습니다. 브레이크 아웃이 발생하면 일정 기간 동안 가격이 그 방향으로 계속 움직일 가능성이 있으므로 진입 신호로 간주 할 수 있습니다. 아래 예제를 살펴 보겠습니다. 차트에서 알 수 있듯이 낮은 채널 선은 지원을 나타내고 상위 채널 선은 저항을 나타냅니다. 대부분의 모든 전략과 마찬가지로 첫 번째 단계는 쌍을 교환해야하는 방향을 결정하는 것입니다. 우리가 다음과 같은 이유로 쌍을 단락시킬 기회를 찾고 있음을 알 수있는 EURCAD 쌍의 사례 가격 ​​행동은 200 SMA보다 낮고 그로부터 멀어지고있다 2이 글을 쓰는 시점에서 EUR는 CAD보다 약하고 3 가격은 2 월 말부터이 데일리 차트의 최저치를 연속적으로 낮추고 있습니다. 이제 우리는 쌍을 거래 할 방향을 결정 했으므로 항목을 미세 조정하기 위해 더 낮은 시간 프레임 차트를 볼 수 있습니다. , 나는 좋아한다. r 1 시간 차트가 항목에 가까워 질 수 있습니다. 일일 차트 아래로 이동하면 매일 55 시간으로 표시기가 변경됩니다. 이동하면 표시기가 조금 느려집니다 더 빠르며 더 낮은 시간대 도표. 가격이 1 2941에 낮은 채널 선 아래로 나뉘는 경우 상인은 한 쌍을 팔 수 있습니다. 정지는 1 3041에 상단 채널 선 위에 배치됩니다. 가격 채널이 우리에게 제공 한 것처럼 우리의 중지 배치와 함께 우리의 브레이크 아웃 항목과 함께. 무역이 진행됨에 따라 거래를 관리하려면, 상인은 수동으로 상단 채널 라인 바로 위에 유지함으로써 정지를 추적 할 것입니다. 가격 행동이 그것이 교차하는 지점까지 되돌아 올 때 무역은 닫힙니다. 상위 채널 라인과 stop. DailyFX는 외환 시장 및 글로벌 통화 시장에 영향을주는 추세에 대한 기술적 분석을 제공합니다. 모든 doji 캔들은 시장 부결과 가격 행동에 의한 방향 전환 가능성을 항상 보여줍니다. 변경에 대한 보장은 방향에 대한 보장 된 변화가 아닙니다. 두지는 도지가 발생하는 차트 기간 내에 통화 쌍의 가격이 거의 같은 수준으로 열리고 닫힐 때 형성됩니다. 촛불의 열린 가격과 닫는 가격 사이의 약간의 가격 움직임, 거의 동일한 가격으로 개장과 종가가 이루어진다는 사실은 시장이 어느 쪽을 선택해야하는지 결정할 수 없었 음을 나타내는 것입니다. 아래쪽에있는 AUDCAD의 역사적인 4 시간 차트에서 강조된 도지를 보도록하겠습니다. 도지가 발생하는 시점에서, 우리는 가격이 하강에 대한 상당히 강력한 움직임을 보인 후 조금 돌아 왔다는 것을 알 수 있습니다 doji가 우리가 그것의 형성의 당시에 몰랐던 retracement의 최고를 나타내는 경우에 상인은 doji 다음에 다음 초의 문을 열 때 우유부단하고 방향의 잠재적 인 변화를 해석하고 짧을 쌍을 해석 할 수 있었다 pl 도지의 위쪽 심을 위 경우에만 가능합니다. 이 경우, 그 거래는 잘 진행되었을 것입니다. 더 높은 확률의 거래는 더 긴 기간 동향의 방향으로 취해지는 것입니다. 하향 추세에있는 회귀선의 정상 또는 상승 추세에있는 retracement의 바닥, doji를 무역하는 더 높은 확률 방법은 동향의 방향에 있습니다 상승 추세의 경우에 정지는 doji의 더 낮은 심지의 밑에 갈 것입니다 경기 침체기에 어퍼 윅 위를 지나갈 것입니다. 디제이는 대중적으로 널리 사용되고 있으며, 쉽게 식별 할 수있는 촛불 중 하나이며, 심지는 상인이 어디에 멈출 수 있는지에 관한 훌륭한 가이드 라인을 제공합니다. 아래 그림은 아래에있는 긴 다리가있는 Doji는 단순히 수평선의 위와 아래 수직선의 더 중대한 확장이있다 초의 기간 도중, 가격 행동은 극적으로 상하로 움직이고 그러나 실제로 닫았다 sa 저 레벨은 열었습니다. 이것은 구매자와 판매자 간의 우유부단 함을 보여줍니다. 아래의 잠자리 Doji는 상승 추세의 상단이나 하락 추세의 하단에 나타날 수 있으며 방향 변경 가능성을 나타냅니다. 그 가격이 시작 가격을 넘지 않았다는 것을 나타내는 수평 막대 곰 같은 움직임의 바닥에있는이 두지의 매우 확장 된 낮은 심지는 매우 완고한 신호입니다. 아래의 묘석 Doji는 잠자리의 정반대입니다. 가격 행동이 열릴 때 나타납니다 거래 범위의 하단에서 마감 거래가 끝난 후 구매자는 가격을 올릴 수 있었지만 가까운 순간에는 낙관적 인 추세를 유지할 수 없었습니다. 위쪽으로 이동하는 것의 꼭대기에서 이것은 곰 같은 신호입니다 . 아래의 4 가지 가격 도지는 수평선 위 또는 아래에 수직선이없는 단순한 수평선입니다. 높이가 낮고 열리고 닫히는 4 가지 가격이 모두 촛불로 표현 된 이후의 궁극적 인 결정은 낙관적 인 것입니다. 그것은 매우 똑똑한 시장이다. 이 기사의 시작 부분에서 우리가 도지를 거래하는 것에 대해 배운 기본 규칙은이 독특한 도지들 각각에도 적용될 것이다. 좋은 거래. 개인적으로 내가 거래를 시작했을 때했던 문제는 무역이 차트에 나타나지 않을 때해야 할 일이었습니다. 어쨌든 나는 상인이되고 싶었습니다. 여기에 내 컴퓨터에 있었고 무역 준비가되었습니다. 몇 주 전에이 문제는 내 고객 중 한 명과 함께 생겼습니다 근본적으로 그들은 강한 약한 분석을 수행하고 언급했습니다. 그러나 통화를 짝을 지어 차트를 볼 때 나는 하나의 거래를 찾지 못합니다 내 전략에 매우 실망 스럽습니다. 의심 할 여지가 있지만, 거래 할 준비가되었을 때 거래를 찾지 못한다면 매우 실망 할 수 있습니다. 그러나 우리가 거래하기를 원하기 때문에 단순히 거래를 할 수는 없습니다. 그것은 가장 비논리적 인 이유 중 하나입니다 거기에있는 거래를 입력하십시오. 그것은 우리가 장거리를 몰고 있고, 우리가 아직 거기에 없기 때문에 극도로 지루하고 좌절하게되었다고 말할 수 있습니다. 그리고 우리는 우리가 우리의 목적지에 도달하기 위해 좌회전해야한다는 것을 미리 알고 있습니다. 이제 막 지루함과 좌절감에서 좌익을 돌릴 수 있습니다. 당연히 아닙니다. 거래에서도 마찬가지입니다. 설정이 끝날 때까지는 거래에 들어가는 것이 타당하지 않습니다. 지루함과 좌절에 대비해야합니다. 우리가 지루하지 않을 때 무역 세션에서 더 일찍 의미없는 거래를했다. 그러나 인간의 본성은 그것이 지루하고 좌절 할수록 낮은 확률의 무역이 보일수록 좋다. 그래서 우리는 권태에서 벗어난다. 우리가 움직일 때 우리는 더욱 좌절하게됩니다. 인내심을 키우고 상인으로서 훈련을하는 것이 중요합니다. 그래서 우리는 준비가 이루어질 때까지 기다릴 수 있습니다. 우리는 또한 우리의 체제가 그렇지 못할 수도 있다는 사실을 받아 들일 준비가되어 있어야합니다 자리를 차지할 것입니다. 우리의 거래 전략을 이해하고 설정이 이루어질 때까지 거래를하지 마십시오. 예전의 거래 공리 상태로서, 거래가 이루어 지도록하십시오. 예를 들어, 내 거래 전략에 따라 1 5153을 닫습니다. 현재 5100에 거래되고 있다면, 그 거래가 그 수준까지 올라갈 것 같아 보이기 때문에 지금 거래를하지 않을 것입니다. 아무도 차트에서 어떤 일이 일어나지 않을지 모릅니다. 그래서, 저의 무역 계획, 나는 그것이 끝날 때까지 입장을 고려하지 않을 것이다. 5153 그것은 무역이 우리에게 오는 것을 허용하고있다. 우리는 그것이 우리의 기준을 충족시킬 때까지 무역에 진입하지 않을 것이다. 최종선 우리가 지루하거나 좌절하더라도, 그것은 결코 무역에 들어가기위한 변명. 우리의 무역 스타일에 기초하여 우리는 무역 준비가 끝나기까지 몇 시간 또는 며칠이나 기다려야 할 것입니다. 그 때까지는 무역에 뛰어 드는 유혹에 저항해야하며 현금은 항상 우리는 기다리라고 돈을 받는다. 이 AUDNZD 쌍의 y와 4 시간 차트는 낮은 최고치와 최저 최저치를 기록하고 있으며 200 SMA 아래에서도 거래되고 있습니다. 우리는 전략을 최적화하고자하는 쌍을 단락시킬 수있는 기회를 찾고 있습니다. 경기 침체에서 Slow Stochastics을 사용할 때 우리가 아래 차트에서와 같이 지표를 구성하는 두 이동 평균이 80 이상이었고 80 미만으로 움직일 때 지표에서 주어진 최적 판매 신호가 발생합니다. 반대로, 상승 추세에서 Slow Stochastics을 사용할 때 최적 구매 신호 지표를 구성하는 두 이동 평균이 20 미만으로 이동 한 다음 20 이상으로 이동 한 경우 표시기에 의해 주어진다. 이 조건은 USDCAD 쌍의 역사적인 4 시간 차트에서 볼 수있다. 위의 신호는 최적의 신호이기 때문에 20 ~ 80 레벨 사이에서 발생하는 크로스 오버에 많은주의를 기울였습니다. 상인이 어떻게 대응해야합니까? 중급 크로스 오버가 유효한 기술적 거래 신호라고 생각할 때, 그들은 muc로 제공하지 않습니다. 시간당 80 또는 20 레벨에서 크로스 오버가 발생하는 것과 같은 가능성이 있습니다. 비유를 만들기 위해 나를 허용하십시오. 슬로우 스토커 스틱을 구성하는 라인의 평균을 화살표를 촬영하는 데 사용되는 활의 끈으로 생각하십시오. 뒤쪽으로 끌면 더 많은 힘을 갖게되고 화살표가 더 멀리 갈 것입니다. 이를 염두에두고 위의 차트에서 최적의 매도 신호를보고 중급 크로스 오버와 비교하십시오. 80을 넘는 크로스 오버는 20과 80 사이에서 발생하는 중반 레벨 크로스 오버보다 더 많은 단점이 있습니다. 두 줄기를 짧게하는 유효한 신호가있는 동안, 뒤에서 가장 많은 핏 잠재력을 가진 신호 더 많은 양의 추진력을 가졌습니다. 이 경우에는 80 수준 이상으로 끌어 당기면 거래가 더 큰 잠재력을 지니게 될 것입니다. 절대적이지는 않지만 조건이 제시 할 때마다 진실임을 증명하지는 못합니다 위의 이유로, 나는 일반적으로 내 수준의 크로스 오버를 내 거래의 진입 신호로 사용하지 않고 오히려 인내와 규율을 수행하고 높은 확률의 신호를 기다립니다. 통화 쌍이 강한 추세 움직임을 시작할 때마다, 거래자는 오래된 거래 격언의 장점에 대해 질문 할 것이고, 추세는 당신의 친구입니다. 추세는 무엇을 제공해야합니까 트렌드뿐만 아니라 트렌드와도 거래하지 않는 것은 무엇입니까? pips는 양방향으로 진행됩니다. 확실한 질문입니다. 핍을 거래 카운터 트렌드로 만들 수 있지만, 그들은 분명 더 큰 위험을 내포 할 것입니다. 근본적으로, 추세의 방향으로 거래를 할 때 상인은 거래 후 시장의 모멘텀 주요 거래 목적은 위험을 완화하기위한 것이므로 우리가 할 수있는 한 가지 방법은 지배적 인 추세에 반하는 거래를 제거하는 것입니다. 이러한 거래는 그 당시 시장의 대다수의 상인을 상대로 이루어지기 때문에, 지배적 인 경향은 추세에 대항하여 거래함으로써 얻은 모든 이익을 신속하게 무효로 할 수 있습니다. 또한, 상인은 트렌드와 거래 할 때 자신들의 거래가 뒤 따르는 시장을 가지고 있음을 알고 있으며, 거래를 계속 지키고 자신을 성숙하게 만든다. 너무 일찍 거래를 끝내는 것과는 대조적이다. 마지막으로 카운터 트렌드 항목은 당신은 시간이 지남에 시장이 한 쌍을 차지하고있는 반대 방향으로 움직이고있는 동안 엔트리의 시간을 정하려고 노력합니다. 릴레이 경주는 당신이나 누군가와 같은 방향으로 달리는 누군가에게 배턴을 전달하는 것이 더 쉽다는 것을 생각하십시오 추세를 지닌 엔트리는 훨씬 관대 할 수 있습니다. USDCHF의 과거 일간 차트를 예제로 사용하여이 아이디어를 깊이있게 보도록하겠습니다. e의 대략적인 핍 수 ach는 아래쪽으로 이동 전반적인 추세의 방향은 초록색으로 표시됩니다. 위쪽의 카운터 추세로 이동할 때마다 핍의 대략적인 숫자가 빨간색으로 표시됩니다. 이 예제에서 pips가 거래 카운터 트렌드, 4,070을 만들 수 있음을 분명히 알 수 있겠지만 트렌드의 방향으로 거래를 한 상인이 벌어 들인 핍의 수에는 매우 중요한 차이가 있습니다. 이 차트를 바탕으로 트렌드만으로는 거래가 약 7755 개가 될 것입니다. 물론, 4,070 pips 아무 것도 아니다. 나를 위해 돈을 모으는 것은 아무것도 아니다. 그러나 더 정확한 엔트리의 더 큰 위험과 더 많은 시간을 거래를 더 가깝게 감시 할 필요가 있음을 감안할 때, 나는 추세의 방향으로 거래를 계속할 것이다. Donchian Channels라고도하는 채널은 차트에 배치되어 특정 기간 동안 한 쌍이 거래되는 높은 가격과 낮은 가격을 식별합니다. 아래 Daily Chart의 Channels은 20 기간으로 설정되어 있으므로 d는 이전 20 일 동안 쌍이 거래 한 최고치와 최저치를 나타냅니다. 따라서 차트에서 지원 및 저항 수준을 시각적으로 식별하는 데 매우 효과적으로 사용할 수 있습니다. 채널을 소규모 거래자가 입력 레벨을 식별하는 데 사용할 수 있습니다 이는 가격이 하락 추세에서지지 수준을 밑돌거나 상승 추세에서 저항을 상회 할 때 발생합니다. 브레이크 아웃이 발생하면 일정 기간 동안 가격이 그 방향으로 계속 움직일 수있는 잠재력이 있기 때문에 진입 신호로 간주 될 수 있습니다. 차트에서 알 수 있듯이, 낮은 채널 선은 지원을 나타내고 상위 채널 선은 저항을 나타냅니다. 대부분의 모든 전략과 마찬가지로, 첫 번째 단계 우리가 쌍을 교환해야하는 방향을 결정하는 것입니다. 이 EURCAD 쌍의 경우 다음과 같은 이유로 쌍을 짧게 할 수있는 기회를 찾고자합니다. 1 Price Action은 200 SMA보다 낮고 이 글을 쓰고있는 시점에서 EUR는 CAD보다 약하며, 3 월의 가격은 2 월 말부터 계속 저점과 저 최저를 기록하고 있습니다. 이제 우리는 쌍을 교환 할 방향을 결정했습니다. 우리의 항목을 미세 조정하기 위해 더 낮은 시간 프레임 차트를 볼 수 있습니다. 이 쌍에 대한 우리의 목적을 위해, 저는 우리가 엔트리에 가깝기 때문에 1 시간 차트를 선호합니다. 일간 차트 아래로 이동하면 Daily 지표를 55 주기로 변경하십시오. 우리는 더 빠르고 더 낮은 시간대 도표로 이동함에 따라 표시기를 약간 느리게하기 위해이 작업을 수행합니다. 가격이 위의 과거 1 시간 차트에서 1보다 낮은 채널 선 아래로 떨어지면 상인은 그 쌍을 팔 수 있습니다. 정지는 1 3041에 위쪽 채널 라인 위에 위치 할 것입니다. 보시다시피, 가격 채널은 우리의 중지 배치와 함께 우리의 브레이크 아웃 엔트리를 제공했습니다. 가격 조치가 상단 채널과 트 리지를 교차하는 점 무역을 관리 할 수있는 많은 방법이 있지만, 위의 방법은 Richard Donchian이 제시 한 진정한 Donchian 전략을 따르고 있습니다. MACD 지표를 자주 사용하는 사람들은 초기에 엔트리 신호를 보냅니다. 움직임이 시작되고 따라서 핍이 테이블에 남게된다. 이와 같이 무역에 빨리 참여하기를 원하는 많은 거래자들은 지연 지시자로이를 기각한다. MACD 표시기의 경우 가장 널리 사용되는 진입 신호는 MACD 라인 신호선을 따라 일일 추세의 방향으로 교차합니다. 이 두 선은 단순히 두 개의 이동 평균이므로, 본질적으로 이동 자체가 진행될 때까지 교차가 발생하지 않습니다. 그리고 그 교차가 진입 신호이기 때문에 초기 이동이 시작된 후 거래에서 상인을 넣어 일부 거래자는 그 움직임이 그 방향으로 계속 가능성이 더 확인을 제공 하므로이 항목의 방법을 선호합니다. 더 적극적인 상인을위한. 관심이없는 사람 나는 n 추가 확인 및 단순히 조기 입장을 찾고, 그들은 히스토그램 막대에 따라 덜 널리 사용되는 항목 신호를 선호 할 수 있습니다. 아래 EURUSD의 역사적인 1 시간 차트에서 볼 수 있듯이, 가격 행동이 시작되면 아래쪽, 녹색 히스토그램 막대가 짧아지기 시작합니다. 막대가 이전 막대 위에 닫히지 않는 즉시 가격에 의한 위쪽 움직임이 그 순간에 가라 앉았 음을 의미합니다. 공격적인 상인은이를 짧은 신호로 사용할 수 있습니다 그 시점에서 그 쌍. 히스토그램 입력의 더 큰 확인을 위해서. 좀 덜 공격적인 사람은 약간의 히스토그램 바가 3 ~ 5 연속 될 때까지 기다리는 것을 선호 할 것입니다. 계속해서 하락세가 계속 낮아 지거나 상승 추세가 계속 높습니다. 단 하나의 히스토그램 막대보다 더 큰 확인을 제공 할 것이지만 일반적으로 MACD 라인이 신호 라인을 교차 할 때까지 기다리는 것보다 빠 른 항목 일 것입니다. 아래 차트에서 볼 수 있듯이 약세 움직임이 시작되었지만 t 그는 크로스 오버 진입 신호가 아직 발생하지 않았습니다. 히스토그램 막대를 기반으로하는 상인 입력이 MACD 신호 라인 교차를 기반으로 입력 한 상인 앞에서 어떻게 거래에 진입했는지 알아보십시오. MACD를 기반으로 한 위 항목 중 하나는 유효한 엔트리 언제나 그렇듯이 어느 개인 트레이더가 자신에게 맞는 것인지 결정하는 것은 각 개인 트레이더에게 달려 있습니다. 그러나 거래를 빨리 시작한다는 것은 항상 좋은 일은 아니라는 확인을 통해 진입한다는 것을 명심하십시오. 모든 최고의 거래. 당신은 아마도 추세의 방향으로 거래 할 때 오래된 거래의 격언을 들었을 것입니다. 상승 추세에있는 딥에서 구입하고 하락 추세에서 랠리에 팔리는 것은 상인에게 유익합니다. 나는 그것에 동의 할 것입니다. 도전 할 수있는 부분 위를 구현할 때, 한 쌍이 그것이 지배적 인 추세의 방향으로 되돌아 가기 전에 어느 정도 되돌아 갈 가능성이 있는지를 아는 것입니다. 무엇보다, 한 쌍이 어느 정도까지 돌아갈 수 있는지는 아무도 모릅니다. 그러나 상인으로서 som을 만들다. 교양있는 거래에 대한 정보에 근거한 가정을 할 때, 중년의 가장 재능있는 수학자 인 Leonardo Fibonacci에게 감사 할 수 있습니다. 우리의 지식을 우리 거래에서 어떻게 활용할 수 있는지 배우려면 다음을보십시오. 아래 예제의 GBPCHF 통화 쌍의 역사적인 4 시간 차트입니다. 이 쌍의 일일 차트는 하락 추세에 있기 때문에 우리는이 쌍을 판매 할 기회를 찾고 싶다는 것을 알고 있습니다. 우리의 예를 들어 보자. 차트에서 A와 B 지점이 최근에 맺은 곰 같은 움직임을 보자. 아래쪽으로 이동 한 후 가격 움직임을 보았을 때, 신중한 상인은 어떤 시점에서 궁금해 할 것이다. 위쪽 움직임은 가라 앉고 실속 할 것이다. 그들은 한 쌍이 멈 추면 일일 추세의 방향으로 그 쌍을 되돌릴 수 있기 때문에 그것을 알기를 원할 것이다. 지표 또는 거래 도구가 없다면 retracement가 끝날 때 절대적이고, 용납 할 수없는 데이터를 제공 할 수 있습니다. 피보나치 툴은 상인이 모니터 할 수있는 3 가지 레벨을 제공하고 포인트 A의 스윙 높이 사이의 이동 방향으로 Fib 라인을 그립니다. 포인트 B 스윙 낮음, 우리는 세 가지 주요 Fib retracement 레벨이 우리 차트에 배치되었음을 알 수 있습니다. 38 2, 50 0 및 61 8 우리가 모니터링 할 레벨입니다. 상승 추세에서 우리는 Swing Low에서 Swing High까지 Fib 라인을 그릴 것입니다. 당연히, 우리는 적어도 50 Fib 레벨 또는 더 나아가 61 8 레벨로 pullback retracement를 찾고 있습니다. 더 많은 가격은 포장 마차 전에 되돌아옵니다 쌍이 더 떨어질 가능성이 커지고 일일 추세로 나아갈 가능성이 커집니다. 이 차트에서 가격 행동이 잘 협력하고 61.8 수준 이상으로 되돌아 갔음을 알 수 있습니다. 단점까지 강하게 움직입니다. Fib 툴을 사용할 때 우리는 Fib 레벨 중 하나에서 멈추는 가격 조치를 찾고 있습니다. 더 높은 레벨 일수록 더 좋습니다. 우리가 61 8 레벨에서 긴 wicks를 가지고 있기 때문에, 상인은 촛불을 닫을 때 가장 위대한 심지 위에 멈춰서 있습니다. 이것은 무역에 들어가기위한 어리석은 방법이 결코 아니지만, 그 질문에 대한 통찰력을 얻으려는 상인에게 유용한 정보를 제공합니다. 가능성이있는 retracement level. All 최고와 좋은 거래. 모든 doji의 촛불 시장의 우유부단 및 죽을 신호 가격 행동에 의해 방향의 변화 가능성 잠재적 인 변화가 방향을 보장 변경되지 않습니다. 통화 쌍 doji가 발생하는 차트 기간 내에 사실상 같은 수준에서 열리고 닫힙니다. 양초가 열린 상태에서 닫히는 사이에 가격 움직임이 상당히 있었을지라도, 닫히고 닫히는 것이 사실이라는 사실 거의 똑같은 가격의 장소는 시장이 그 쌍을 위쪽이나 아래쪽으로 가져갈 방법을 결정할 수 없었 음을 나타내는 것입니다. AUDCAD의이 역사적인 4 시간 차트에서 강조 표시된 도지를 보도록하겠습니다. doji가 일어나는 지점에서, 우리는 가격이 하락세로 상당히 강세를 보인 후 조금 돌아 왔다는 것을 알 수 있습니다. doji가 우리가 상인을 형성 할 때 알지 못하는 retracement의 최상위를 대표한다면 uld 다음 방향 결정의 우유부단과 잠재적 인 변화를 해석하고 doji 후 다음 촛불 열려있는 한 쌍의 짧은 doji는 doji의 위 심지 위에 배치됩니다 diesem 가을 있음, 그 거래는 멋지게 잘되었을 것입니다. 더 높은 확률 거래는 장기 추세의 방향으로 취해진 거래 일 것이라는 점을 염두에 두자. 하락 추세에서 하락세가 돌아 오거나 상승 추세가 바닥에 오르면 수익률이 높을 것이다. doji는 추세의 방향에있다 상승 추세의 경우 정지는 doji의 낮은 심지 아래로 갈 것이고 하락세에서는 정지가 upper wick 위를 지나갈 것이다. Dojis는 대중적이며 널리 거래되고있다. 쉽게 식별 할 수있는 양초 중 하나이며 그 위크는 상인이 멈출 수있는 위치에 관한 훌륭한 가이드 라인을 제공합니다. 아래 그림은 표준 Doji Kerze의 예입니다. 아래의 Long Legged Doji는 단순히 수직선 가로줄의 위와 아래에있는 가로줄 아래 양초의 기간 동안 가격 행동은 극적으로 위아래로 움직 였지만 실제로 열린 수준과 비슷하게 닫혔습니다. 이것은 구매자와 판매자 사이의 우유부단 함을 보여줍니다. 잠자리 Doji는 상승 추세의 상단 또는 하락 추세의 바닥과 방향의 변화 가능성을 알리는 신호 수평 막대 위에 선가가 선가를 넘어서지 않았다는 것을 나타내는 선이 없음 바닥에있는이 위도의 매우 확장 된 위턱 곰 같은 움직임의 아주 완고한 신호입니다. Die Gravestone Doji는 잠자리의 정반대입니다. 거래가 끝날 때 가격 행동이 개폐 될 때 나타납니다. 공개 후 구매자는 가격을 올릴 수 있었지만 가까운 장래에 그들은 완고한 모멘텀을 유지할 수 없었습니다 위쪽으로의 이동의 최상위에서 이것은 곰 같은 신호입니다 .4 가격 Doji는 아래의 수직선이없는 단순한 수평선입니다 또는 가로보다 낮을 때 이것은 궁극적으로 우유부단 상태가 될 것입니다. 왜냐하면 양초로 표현 된 4 가지 가격이 모두 똑같고 높이가 높고 열리고 닫히기 때문입니다. 다시 한 번 우유 부음을 의미하는 매우 독특한 패턴이거나 단순한 매우 조용한 시장입니다. 기본 이 기사의 시작 부분에서 도지 (doji) 거래에 대해 배운 규칙은이 독특한 도지들 각각에도 적용될 것입니다. 아무런 문제도 없습니다. 헨리의 문제는 헨리의 문제였습니다. 헨리의 전쟁은 참이었습니다. 내 동생 차트 Letstendlich prsentieren Letztendlich, 나는 상인이되고 싶었고, 여기에 내 컴퓨터에 있었고 헨델에게 준비가되어 있었다. 거래가 어디 있느냐. 몇 주 전에, 이 문제는 내 고객 중 한 명과 함께 나왔다. 강한 약한 분석을하고 나서 언급했지만, 통화를 짝을 지어 차트를 볼 때 나는 내 전략에 따라 하나의 무역을 찾지 못한다. 나는 무엇을해야 할지를 매우 실망스럽게 생각한다. 의심 할 여지없이, 거래 할 준비가되었을 때 거래 없음 매우 실망 스러울 수 있습니다. 그러나 우리가 거래하기를 원하기 때문에 단순히 무역을 할 수는 없습니다. 그것은 무역이 진입하는 가장 비논리적 인 이유 중 하나입니다. 이 방법을 생각해보십시오. 우리는 먼 거리를 운전하고 극도로 지루하고 좌절했기 때문에 우리는 아직 거기에 있지 않다. 그리고 우리는 우리가 우리의 목적지에 도달하기 위해 좌회전을해야한다는 것을 알고있다. 그것은 좌회전을하기 위해 모든 것을 의미 할 것인가? 지루함과 좌절로부터 제트를 버린다. 물론 아닙니다. 거래에서도 마찬가지입니다. 설정이 끝날 때까지는 거래에 들어가는 것이 합리적이지 않습니다. 우리가 지루할 때 무역 세션에서 더 일찍 의미없는 거래를하는 것으로 이어질 수 있으므로 지루함과 좌절을 경계해야합니다. 지루한 애버심, 인간 본성이 무엇인지, 지루하고 좌절 할수록 낮은 확률의 무역이 보일 것입니다. 그래서 우리는 지루함에서 벗어나고, 그것이 우리를 움직이면 우리는 더욱 좌절하게됩니다. p를 개발하는 것이 중요하다. 우리가 우리의 체제를 기다릴 수 있도록 상인으로서의 숙련과 훈련을해야한다. 우리는 또한 우리의 체제가 이루어지지 않을 수도 있다는 사실을 받아 들일 준비가되어 있어야한다. 우리는 우리의 무역 전략에 대한 확고한 이해가 있어야하며 무역에 관여해서는 안된다. 우리의 준비가 일어날 때까지. 오래 된 거래 공리 상태로서, 당신에게 거래가 온다. Zum Beispiel, 내 거래 전략에 따라 내가 특정 통화 쌍을 구매할 것을 지시한다고하자. 1 5153 1 5100, 나는 그 수준까지 무역 할지도 모르기 때문에 나는 지금 무역에 참가하지 않을 것이다 아무도는 도표에 앞으로는 앞으로는 일어나지 않을지도 모르는 아무도 모른다. 또한, 나의 무역 계획에 기초를 두어, 나는 그것을 고려할 때까지 입장을 고려하지 않을 텐데. 5153 위에 올랐다. 무역이 우리에게 온다. 우리는 우리의 기준에 부합 할 때까지는 거래를하지 않을 것이다. 우리는 얼마나 지루하거나 좌절 했는가에 상관없이 결코 무역에 참가할 변명의 여지가 없다. 우리의 거래 스타일에 기초한다. 우리는 무역 준비를 위해 수 시간 또는 며칠 또는 그 이상 기다려야 할 수도 있습니다. 그때까지는 우리는 무역에 들어가기위한 유혹에 저항해야하며 항상 현금이 위치라는 것을 기억해야합니다. 우리는 기다리기 위해 돈을받습니다. 거기에있는 돈은 4 파운드와 4 파운드의 기록을 합한 것입니다. 아드님 차트 스텐다드 차트 sind der Handel unter den 200 SMA sowie, Wir suchen nur nach Mglichkeiten, die das Paar kurz Wir mchten unsere Strategie zu optimieren. Bei der Verwendung von Slow Stochastik in einen Abwrtstrend, Wir haben auf der Tabelle unten, die optimale Verkaufssignal gegeben durch den Indikator tritt auf, wenn die zwei gleitende Durchschnitte, bestehend aus den Indikator ber wurden 80 und verschieben Sie dann unter 80.Im Gegensatz dazu, bei der Verwendung von Slow Stochastik in einem Aufwrtstrend, die optimale Kaufsignal gegeben durch den Indikator tritt auf, wenn die zwei gleitende Durchschnitte, bestehend aus der Indikator unter gewesen 20 und verschieben Sie dann oben 20 Diese Bedingung kann auf dem historischen gesehen werden 4 Stunden-Chart des Paares USDCAD unten. Da die oben genannten Signale die optimale Signale sind, nicht so viel Augenmerk liegt auf die Frequenzweichen, die auftreten, zwischen den Ebenen der 20 und 80 Wie soll ein Hndler auf diejenigen reagieren. Weile mittlere Ebene Frequenzweichen sind gltige technische Handelssignale, meiner Meinung nach, Sie bieten nicht so viel Bib-Potenzial wie Frequenzweichen, die bei der 80 oder 20 Ebenen. Lassen Sie mich eine Analogie zu erstellen. Denken Sie an die Linien gleitende Durchschnitte umfassen, die Slow-Stochastik als Zeichenfolge auf einen Bogen, der verwendet wird, um einen Pfeil zu schieen Je weiter, dass die Sehne wieder gezogen wird, desto mehr macht es hinter sich hat und je weiter der Pfeil gehen In diesem Sinne, sehen Sie sich das optimale verkaufen Signal im Diagramm oben und vergleichen Sie ihn mit dem Mid-Level-Crossover Die Frequenzweiche, die oben genannten stattfindet 80 mssen weitere Nachteil Dynamik zugeordnet, als die mittlere Ebene-C rossover wird, die zwischen stattfindet 20 und 80 Die Sehne ist nicht annhernd so weit zurckgezogen. Whrend beide gltige Signale sind in das Paar short, Das Signal mit den meisten Pip Potenzial dahinter ist diejenige, die den greren Betrag Schwung hatte In diesem Fall die Pullback oben die 80 Ebene wrde den Handel mit den potenziellen grer Pip prsentieren Whrend es kein absolutes ist und wird nicht als wahr erweisen jedes Mal prsentiert die Bedingung sich, Es reprsentiert eine Handel mit Rand Ich glaube ist, lohnt. Aus dem oben genannten Grund, Ich in der Regel nehmen Mitte-Level Frequenzweichen als Eintrag Signale in meinem eigenen trading-nicht Vielmehr, Ich bung, Geduld und Disziplin und warte auf die hhere Wahrscheinlichkeit Signal einzurichten. Wann immer Whrungspaare starke verlaufenden Bewegungen beginnen, Hndler werden ber die Vorzge von das alte Sprichwort der Handel Fragen der Trend ist dein Freund Was bedeutet der Trend zu bieten haben Was nicht gegen den Trend als auch mit dem Trend zu handeln und Zacken, die beide Wege gehen Eine berechtigte Frage, um sicher zu sein. Whrend Zacken Handel Zhler Trend gebildet werden knnen, Sie werden auf jeden Fall mit einem greren Risiko kommen. Im wesentlichen, bei der Einnahme von Handwerk in die Richtung des Trends, der Unternehmer hat die Sto , die Dynamik des Marktes hinter ihren Handel Da ein der Hauptziele der Handels zur Risikoverringerung ist, eine Mglichkeit, die wir das tun knnen ist, Geschfte zu beseitigen, die gegen den vorherrschenden Trend sind Wann der Handel Gegentrend gibt es weniger Dynamik in dieser Richtung seit diesen Handel treibt gegen die Mehrheit der Hndler auf dem Markt zur Zeit Als solche, der vorherrschende Trend kann jederzeit schnell negieren einige alle Gewinne, die verdient haben knnen durch den Handel gegen den Trend zurck kick. Auch, Wenn ein Hndler wei, da sie die hinter ihr Handwerk Markt Wenn Sie mit dem Trend zu handeln, Sie haben mehr Vertrauen stick mit dem Handel und lassen es im Gege nsatz zur Glattstellung von der Position zu frh reif Schlielich, Countertrend-Eintrge mssen viel genauer zu sein, da Sie versuchen, einen Eintrag zu Zeit, whrend es in die entgegengesetzte Richtung bewegt, dass der Markt das Paar im Laufe der Zeit genommen hat Denken Sie an einem Staffellauf es einfacher mehr verzeihen bergeben den Staffelstab an jemand laufen in die gleiche Richtung wie Sie oder jemand ist in die entgegengesetzte Richtung luft. Eintrge mit dem Trend knnen viel toleranter sein. Nehmen wir ein mehr in Tiefe Blick auf diese Idee mit einem historischen Tageschart die USDCHF als unser Beispiel. Die ungefhre Anzahl der Kerne in jeder Bewegung nach unten die Richtung des generellen Trends Grn zeigt Die ungefhre Anzahl der Kerne in jeder Bewegung nach oben Zhler-trend ist rot dargestellt. Whrend wir auf jeden Fall knnen siehe, die Kerne Handel Gegentrend mglich, 4,070 in diesem Beispiel, Es ist ein sehr signifikanter Unterschied in der Anzahl der Kerne, erworben durch den Gewerbe treibenden, der dauerte nur Geschfte in die Richtung des Trends. Basierend auf diesem Diagramm, nur Handel mit der Trend wrde gesammelt haben 7,755 Zacken ber 90 Weitere. Zugegebenermaen, 4,070 Pips liegt nichts zum Aktivieren der Nase an Fr mich jedoch, Factoring in das grere Risiko genauer Eintrge und die Notwendigkeit, mehr Zeit fr den Handel noch strker berwachen, Ich bleibe mit dem Handel in die Richtung des Trends. Wenn Preis Kanle manchmal auch als Donchian Channels werden in einem Diagramm platziert Sie geben die hohen und der niedrige Preis, zu dem ein paar ber einen bestimmten Zeitraum gehandelt Die Kanle auf der Tages-Chart unten sind so eingestellt 20 Perioden, so dass sie darstellen wrde, die hoch und niedrig, die zu dem das Paar ber die vorherige gehandelt 20 Tagen. Als solche, Sie knnen sehr effektiv verwendet werden, um Untersttzungs-und Widerstand in einem Diagramm visuell zu identifizieren Die Kanle knnen verwendet werden Breakout Hndler Eintragsebenen identifizieren Dies wrde auftreten, wenn Preis - Pausen unter Untersttzung in einem Abwrtstrend oder ber Widerstand in einem Aufwrtstrend. Wenn der Ausbruch auftritt, Dies kann als eine Entry-Signal eingenommen werden, da das Potenzial fr Preis weiter in dieser Richtung fr eine bestimmte Zeit vorhanden ist. Werfen wir einen Blick auf das nachfolgende Beispiel Preis Kanle auf diese historische Tageschart die EURCAD. Wie bereits in den Charts, die untere Kanal-Linie reprsentiert Untersttzung die oberen Kanal-Linie Widerstand. Wie bei fast jeden Strategie, der erste Schritt besteht darin, die Richtung zu bestimmen, dass wir das Paar handeln sollte. Bei diesem Paar EURCAD wissen wir, dass wir nach Mglichkeiten, die das Paar aus den folgenden Grnden kurz sehen wollen 1 Preis-Aktion ist unterhalb der 200 SMA und zieht davon 2 zum Zeitpunkt des Schreibens dieses Artikels ist die Euro schwcher als der CAD und, 3 Preis hat aufeinanderfolgenden niedrigere Hochs und niedrigeren Tiefs seit Ende Februar gemacht. Nun, da wir , die Richtung festgestellt haben, das Paar zu handeln, Wir knnen zu einem geringeren Zeitrahmen-Diagramm zu suchen Feinabstimmung Unser Eintrag Fr unsere Zwecke auf dieses Paar, Ich bevorzuge die 1 Stunden-Chart wie wir mglicherweise in der Nhe eines Eintrags. Beim Umstieg auf ein Intraday-Diagramm unten etwas unterhalb eine tgliche Wir werden das Kennzeichen zu verndern 55 Perioden Wir tun dies, um die Anzeige verlangsamen, ein bisschen wie wir verschoben haben eine schneller , unteren Zeitrahmen-Tabelle. Ob wann bricht Preis unterhalb der unteren Kanal-Linie an 1 2940 auf dem historischen 1 Stunden-Chart oben, ein Hndler konnte das Paar verkaufen Oberhalb der oberen Kanal-Linie werden zur Haltestelle eingeordnet 1 3041 Wie man sieht, die Preis-Kanle haben, hat uns mit unseren Breakout Eintrag zusammen mit unseren Stop-Platzierung. Der Handel wrde geschlossen werden, wenn Preis-Aktion bis zu dem Punkt zeigt, dass es den oberen Kanal berschneidet und die Haltestelle lst. Zwar gibt es zahl reiche Mglichkeiten, um einen Handel zu verwalten, die obige Methode richtet sich nach wahre Donchian-Strategie wie her von Richard Donchian. Hndler, die den MACD-Indikator oft verwenden kritisieren die Tatsache, dass es einen Eintrag signalisieren wird, nachdem der erste Umzug begonnen hat und, Daher, Kerne sind auf dem Tisch Links Als solche, Viele Hndler wollen einen Handel geben frher entlassen es als ein rckstndigen Indikator. Im Falle der MACD-Indikator, das am weitesten verbreitete Entry-Signal ist, wenn die MACD-Linie ber die Signalleitung in den tglichen Trend Richtung kreuzt Da diese beiden Zeilen sind, dass einfach zwei verschieben im Durchschnitt, naturgem die Frequenzweiche wird nicht auftreten, bis der Umzug ist selbst im Gange Und, Seit diesem Frequenzweiche ist die Entry-signal, Dies wird den Hndler im Handel setzen, nachdem der erste Umzug begonnen hat Einige Hndler bevorzugen diese Methode der Eintrag, da es mehr Besttigung anbietet, die Bewegung ist eher in diese Richt ung weiter. Fr aggressive Trader. Wer nicht die zustzliche Besttigung interessiert sind und sind einfach nur fr einen baldigen Beitritt, Sie bevorzugen, dass eine weniger verbreitete Entry-Signal auf der Grundlage der Histogrammbalken. Wie auf dem historischen gesehen 1 Stunden-Chart von unten die EURUSD, Preis-Aktion beginnt nach unten verschieben, die grne Histogrammbalken beginnt zu verkrzen Sobald eine Bar nicht ber der vorherigen Bar schliet, Das bedeutet, dass den Kopf Bewegung nach dem Preis fr diesen Moment rechtzeitig abgeklungen Eine aggressive Hndler kann als Signal verwenden, um das Paar zu diesem Zeitpunkt kurz. Fr grere Besttigung des Eintrags Histogramm. Hndler, die ein bisschen weniger aggressiv sind knnen es vorziehen, zu warten, bis ein paar Histogrammbalken Vielleicht 3 An 5 in Folge der Nhe kontinuierlich senken Sie in einem Abwrtstrend oder stndig hher in einem Aufwrtstrend Dies wird wird die grere Besttigung als nur ein Histogramm Bar aber im Allgemeinen ein schneller Eintrag als warten die MACD-Linie, Crossover der Signalleitung Wie im Diagramm unten ersichtlich, Obwohl der Baisse Umzug hat begonnen, Das Frequenzweiche Entry-Signal hat noch nicht stattgefunden. Beachten Sie, dass die Histogrammbalken wie ein Hndler Eingabe anhand den Handel vor ein Hndler eingegeben haben wrde, die eingegeben basierend auf einem MACD Signalleitung crossover. Jede der oben genannten Eintrge anhand der MACD ist ein gltiger Eintrag Wie blich, Es liegt an jedem einzelnen Hndler zu entscheiden, welches das richtige fr sie ist. Halten Sie im Verstand jedoch, dass die Eingabe ein Gewerbe frher mit weniger Besttigung Eingabe bedeutet Das ist nicht immer eine gute Sache. Alle die besten und gut Handel. Sie haben vermutlich das alte Sprichwort der handelnde gehrt in die Richtung des Trends im Handel, it is beneficial to the trader to buy on dips in an uptrend and sell on rallies in a downtrend I would totally agree with that. The part that can be challenging when implementing the above, is knowing how far a pair is likely to retrace before it begins moving back in the direction of the dominant trend. Zuallererst, no one knows with any certainty how far a pair might retrace Jedoch, as traders we can make some educated assumptions. When it comes to making informed assumptions about retracements in trading, we can thank Leonardo Fibonacci arguably the most talented mathematician of the Middle Ages. To learn how we can put his knowledge to work in our trading let s take a look at the historical 4 hour chart of the GBPCHF currency pair below for an example. Since the Daily chart on this pair is in a downtrend, we know that we only want to look for opportunities to sell this pair as that would be the higher probability trade For our example, let s look at the bearish move that the pair recently made between point A and point B on the chart Having seen that downside move and then seeing price action begin to retrace to the upside, the prudent trader will be wondering at w hat point the upside move will subside and stall They will want to know that because once the pair stalls it is at that point that they can short the pair back in the direction of the Daily trend. While no indicator or trading tool can offer absolute, unassailable data on when the retracement will end, the Fibonacci tool can shed some light on the situation and provide three levels that the trader can monitor. By drawing our Fib line in the direction of the move between point A Swing High and point B Swing Low , we can see that the three primary Fib retracement levels are placed on our chart 38 2 , 50 0 und 61 8 It is these levels that we will monitor. In an uptrend we would draw the Fib line from the Swing Low to the Swing High. Im Idealfall, we are looking for a pullback retracement to at least the 50 Fib level or, better yet, die 61 8 Ebene The further price retraces before it stalls, the greater the likelihood that the pair will drop further and continue its move in the direction of the Daily trend We can see on this chart that price action cooperated nicely and retraced to above the 61 8 level before making a strong move to the downside. When using the Fib tool, we are looking for price action to stall at one of the Fib levels the higher the better. Since in our example we have a couple of long wicks at the 61 8 Ebene, a trader can decide to short the pair at the close of the candle with a stop just above the highest wick. While this is by no means a fool-proof method for entering a trade, it does provide some helpful information for a trader who is attempting to gain insight on the question of a likely retracement level. Alle die be sten und gut Handel. Trading Forex with Donchian Channels.10 25 2012 12 00 pm EST. Richard Krivo recently started trading for a living full-time, after trading part-time for many years In this detail-packed podcast interview, Richard talks about how he uses Donchian channels to find stocks that are breaking out or breaking down and how he enters those trades with a tight stop We also discuss how he uses multiple timeframes to gauge trends in the currency pairs he monitors and how he decides which trades to take each day Listen in to learn how one successful currency trader enters, manages, and exits profitable trades on a weekly basis Pay attention especially to the parts about how he manages risk. Tim Bourquin Hello, everybody, and thanks very much for joining me for another interview today. My guest today is Richard, Richard Krivo, and we re going to talk to him about how he trades forex He s got a lot of experience here I wanted to get him on Skype and just find out a little bit about h ow he approaches the markets and finds good opportunities and how he evaluates the currency pairs So we re going to talk to Richard about that. So first of all, Richard, thanks very much for joining me over Skype today. Richard Krivo My pleasure, Tim Thanks for having me. Tim Bourquin All right, so let s talk about how you define yourself as a trader Are you a day trader, a swing trader How do you kind of see yourself. Richard Krivo I kind of have coined a phrase for that I fancy myself an elongated swing trader I m in trades for maybe three days to a week to maybe a couple of months at the outside So I wouldn t really fancy myself precision, but I m not generally flat at the end of every day. Tim Bourquin All right And then do you have a set of currency pairs that you like to watch. Richard Krivo There s about 28 pairs that I ll watch and it s just the combinations of the major currencies, the euro, the dollar, the pound, the Swiss franc, Aussie, CAD, New Zealand, and Japanese yen And then I just take the various combinations that come up It comes out to 28 pairs Those are the pairs that I m on it on a regular basis. Tim Bourquin And how about timeframes, what do you like to look at. Richard Krivo I look at daily, a 4-hour, and 1-hour I m very big in the multiple timeframe analysis and I use that daily chart to determine the trend And then I ll look to find entries based off of a 4-hour chart or a 1-hour chart. Tim Bourquin So Richard, give me an idea of the type of trading you do in terms of technical analysis Is there a specific pattern that you re looking for or even a trade that you had recently that s a really good kind of garden variety indication of the types of trade you take. Richard Krivo Well, what I like to do, Tim, primarily is trade in the direction I m definitely a trend follower, a trend trader and I m trading in the direction of a longer term trend So with those daily 4-hour and 1-hour charts, a trade that saw set up recently was oh, a few days ago now was t he dollar Swiss chart. So the trend on the daily chart was to the downside and what I m looking for is a break of a significant level of support to the downside and that would be my entry And then I ll just set my stop based on the last high on maybe a 4-hour chart or on a 1-hour chart But essentially, what I m looking for is the strongest trends and then I ll get into, if it s a downtrend, I get into that trade as soon as support is broken in a significant level of support on a 4-hour or 1-hour chart. Tim Bourquin All right, and that level of support, is it a moving average, a previous high or a low What are you looking for. Richard Krivo It s a previous high or low One thing I found to be very helpful in my trading is the Donchian channels or sometimes on some charting packages they are called price channels And you can set the number of periods in those channels so you can be looking at maybe, let s say a 55-day high or low or a 20-day high or low, a 20-period 4-hour high or low or som ething like that So I look for a break of that channel and then that would be my entry, which in fact is what I did with the dollar Swiss to the downside, which is the last time I looked anyway a few hours ago was still profitable by about 40 or 50 pips I think. NEXT PAGE A Break in the Hourly or 4-hour Chart. Tim Bourquin Okay And is it a break in the hourly or the 4-hour Which one. Richard Krivo It kind of depends I prefer the 4-hour chart because the more data on the chart, the more reliable feedback is going to be So in this particular case, it was a break on the 4-hour chart to the downside But if the set-up doesn t present itself and I wish I had a visual I could give you here, but if the trade doesn t present itself to my liking, let s say, on a 4-hour, then I might look to a 1-hour chart, wait for a retracement and then wait for it to move back to the downside again. Tim Bourquin All right Well, if you like, maybe you could if you have a chart of that particular trade, then maybe y ou could just kind of point out with arrows or something and we can certainly post that for listeners to take a look at. Richard Krivo Okay, I can send you off something afterward on here. Click to Enlarge. Tim Bourquin Perfect All right So let s talk about that stop loss that you mentioned and maybe also the profit target How do you like to set your stops and profit targets. Richard Krivo Well, it depends on the strategy that I m doing If I m doing that Donchian channel strategy which is kind of unique, and again if your listeners would want to find out more about that strategy, they could email me My email address is and I ll be happy to sent them some information about it But like on that Donchian channel trade, for example, when price breaks below the lower Donchian channel, that s my entry, and then I set my stop above the upper Donchian channel. Now, if I m not trading Donchian channel strategy, what I ll do is once I m into the trade, if it s to the short side, I ll just set my stop above the previous high on a 4-hour chart if that s the chart, which kind of shepherded me into the trade. Tim Bourquin Is it a pip above or below How far away is it. Richard Krivo Generally, I ll do probably two to five pips above or below I don t like to have it it s pretty close, but I don t like to have it right on top of it because oftentimes what I find is something I ll just wait a pip or two above and then goes back in the original direction of the trade anyway and I m left there sitting with a closed out trade. Tim Bourquin Right Three to five pips is still pretty close though. Richard Krivo It is pretty tight, yeah. Tim Bourquin You must have a lot of confidence in those Donchian channels to actually work. Richard Krivo They ve been good to me over the years. Tim Bourquin All right I m always curious as to how traders come to rely on a specific method that they think works for them Is it trial and error Did somebody teach this to you What did you do. Richard Krivo Well, a lot of it i s trial and error Practice, practice, practice One of the nice things about the FX market is virtually any broker that you go with, they ll have demo accounts that you can use So you can start off with something like that and not risk anything This particular Donchian channel strategy was introduced by Richard Donchian Gosh, back I think he passed away a couple of decades ago, but he s the one that introduced it I learned it from a good friend of mine and excellent trader as well, Tom Long. Tim Bourquin All right And then the pairs that you re trading this on, are there certain ones that it works better than with others Well, I ve heard actually Donchian channel is being used in all kinds of markets So I have answered my own question there. No, I use it I apply it to all those 28 different pairs that I was telling you about The only thing that causes me to pick one pair over the other to trade is which one has got the more dominant trend on the daily chart in one direction or another The stronger the trend, the more I like it. Tim Bourquin And I guess having 28 pairs to choose from allows you to usually find a trade every day or every week How often do you trade. Richard Krivo If I m entering off the 4-hour chart, there are some weeks that I just don t see a set-up that I like on the 4-hour chart So if I m just trading strictly off the 4-hour chart and looking for set-ups there, I might get into on the high side maybe three trades, four trades a week on the low side, no trades Now, if I m on the 1-hour chart, I m probably looking at maybe three to four, three to five trades a week. NEXT PAGE A Comfortable Amount of Trades. Tim Bourquin And how many trades are you comfortable having on at any one time Will all of those be on at the same time theoretically. Richard Krivo It s going to depend on the amount of risk that I have out there at the time Generally, I think the most I ve have open at any one time has been six positions Generally, it might be two to three But I want t o make sure that I m paying attention to money management, so I never want to have more than at maximum 5 of my trading account at risk at any one time no matter how many trades I have open So that plays into it too If I m maxed out, if I ve got 5 of risk hanging out there, I m not going to open anymore positions even if the trade set-up looks like a godsend to me. Tim Bourquin How about scaling in and out of positions, do you do that. Richard Krivo I will scale out I just over the years I ve tried scaling in and for whatever reason I m just better at scaling out So what I ll do is I ll just decide how many positions I want to put on a certain trade The higher the likelihood, the greater the probability that the trade looks like it s got a strong trend The greater the probability of success, the more I put on it not to exceed that 5 amount. Tim Bourquin Now with forex I always ask about news because currency can be so whipsawed by interest rate events, central banks, that sort of thing Do you pay attention when announcements are coming or are you one of those guys that says, Hey, everything I need to know is in the chart I ignore everything else. Richard Krivo Yeah Well, everything I need to know is in the charts and then a caveat to that is it s because I trade longer term like off a 4-hour or 1-hour Generally, a dramatic news announcement can come out, maybe not like NFP or something But like a lot of times on trades, if I m setting my stop based on a 4-hour chart and a Donchian channel situation, my stop is quite likely to be 200, 250 pips away. So if Bernanke is talking or some sort of FOMC announcement comes out or an ECB rate announcement comes out, chances are good that even if there are some dramatic price action there, I m not going to get stopped out with the 250-pip stop and the longer term trend is more than likely going to still be intact. Tim Bourquin What about ways that you are finding these each day Do you have scanning software or you re just flipping th rough these 28 charts each night What do you like to do. Richard Krivo What I do each morning and I Tweet this out as well, I do a strong week analysis What I m looking for is trying to identify a situation where a currency group like, let s say, what is the euro doing this morning Is the euro strong against all other pairs or all other currencies or is weak against all other currencies Like take, for example, this morning the Swiss franc was the strongest currency that was out there The Japanese yen was the weakest currency that was out there. So I immediately flipped to the Swiss-yen chart to see what potential openings, what potential entries might be setting up So that s my step one I do that strong week analysis, and essentially I do it on a 4-hour chart because that s my chart of choice for trading And all I m doing is I have a 4-hour chart with a 200-period moving average on it And this is so low tech it s unbelievable I mean it s a legal pad and a number 2 pencil is what I use to do this with. And if, for example, I m looking, let s say, the euro or USD, if the euro is above the 200-period moving average on that pair the euro is stronger, lend it out Then I go on to the euro-yen If the euro-yen pair is above the 200-period moving average on the euro-yen chart, the euro is stronger than the yen and so forth And after I go through that, it takes probably about 10 minutes or so. Once I go through that, I then know which is the strongest currency, which is the weakest currency and that s what I look to pair up so I can trade the strongest against the weakest in an uptrend or the weakest against the strongest in a downtrend. NEXT PAGE Should You Pay Attention to Correlations. Tim Bourquin Do you then add into that correlations between these and if something is normally correlated and goes against that we trade them back to correlation. Richard Krivo No, I don t pay attention to correlations at all for better or for worse. Tim Bourquin All right So you re just shorting th e weakest buying the strongest. Richard Krivo Correct, but at a breakout I don t just immediately see, oh, like the Swiss-yen this morning I didn t just immediately buy it because it was the strongest I m waiting to look for a breakout to kind of confirm that it s going to continue, it s moved higher. Tim Bourquin Now, one of the benefits of currency, of course, is that you can trade it 24 5 and a half Do you find yourself getting up in the middle of the night to check where things are or you put in discipline. Richard Krivo No, generally, what I ll do is I like to see what s going on at the beginning of the day and beginning of the day for me is about 4 00 a m So I ll get up for that London open or right around the London open just to see what s shaping up, see if I need to maybe adjust some stops or maybe there are some new entries that are setting up that weren t there the night before So I ll take a look at that. So I m not a screen jockey, if you will, because again one of the advanta ges of using 1-hour charts or 4-hour charts is you don t have to be checking them all the time like a day trader or a scalper would But I do get up just to see because that London open kind of sets the tone until we get into the US open anyway. Tim Bourquin You ve recently quit a job to trade full-time What kind of brought you to that decision to decide to do that. Richard Krivo That s a good question I mean I enjoyed what I was doing, but I just there s a time for staying and there s a time for going and I just felt there was a time to break away I wanted to be able to devote more time to experimenting with trading different types of strategies I ve been doing it for about 11 or 12 years, and it s one of the few things I think I ve done in my life where I can honestly say I learned something new almost every day, certainly two or three things every week And I just wanted to pursue that and I was fortunately in a position that I was able to take advantage of that situation. Tim Bourquin A nd now that you are trading full-time, I always like to ask the business side of things, too How do you pay yourself How do you decide how much money you re going to take out of your account What do you do in that area. Richard Krivo Well, I just got certain amounts in my mind that when the account gets up to a certain level I ll withdraw x from it, a certain percentage, always keeping the accounts large enough so that I ve got room to maneuver because it s infinitely easier if trading can be easy It s easier to trade with a larger account than a smaller account So I just look at percentages, maybe once the account gets 5 , 10 up, peel that off, and then you re back to where you began that trading scenario with and then just let it get up another 5 or 10 Hopefully, I m saying it s a done deal, but nothing is ever a done deal in trading. Tim Bourquin And what about leverage and margin That s always been an issue with forex because people get themselves into trouble with too small an accou nt, too large a margin How do you balance that. Richard Krivo Right Well, I go back to that 5 rule that I mentioned a little bit earlier No matter how big my account size is, I never want to trade or put at risk more than 5 of that trading account And if you keep that rule in mind, you re never going to run into a situation where you re going to have a margin call because you just don t have enough leverage out there to work against you when you re only putting 5 of your trading account at risk. And many traders say, Well, 5 , that seems like a lot Why not 2 or 3 Well, that s better You can do that too Five percent is just the max that I look at Generally, I m probably putting 2 or 3 at risk at most So that helps me keep everything in track, just knowing what that 5 number is Like if I ve got a 10,000 trading account, for example, 5 of that is 500 and a pip in a 10k account in forex is roughly 1 So I know I can have 500 or 500 pips at risk at any one time. NEXT PAGE Is the 5 a Personal Fe eling. Tim Bourquin That area of the 5 , is that because it s a personal feeling that that s the risk that s good for you or how did you come about that figure. Richard Krivo It s been good for me over the years, and the reading that I ve done on it and the people that I ve spoken with, it seems to be almost an agreed upon percentage in a lot of quarters that are out there not to take on more risk than that And I know traders at major banks, hedge funds, entities like that, they might only take 1 or 2 risk or half a percent risk in some cases but they re trading gargantuan size trading account So they re putting more at risk dollar-wise but less at risk percentage-wise And you re right, Tim, that s the thing that gets newer traders into a lot of trouble They just try to do way too much with too little. Tim Bourquin And you re trading the spot market, not the futures market, correct. Richard Krivo Correct. Tim Bourquin Is there a reason why you like the spot market versus futures. Richard Kri vo It s kind of what I began with I looked at futures a little bit, and I just enjoy the spot I don t know if it just being in the middle of it that way and being able to look at everything on a daily basis and looking at what s going on I don t know if it was a conscious decision or not, but it s just the way I gravitated. Tim Bourquin And did you start with forex or did you start elsewhere. Richard Krivo I started with equities for a couple of years and then some friends of mine back when online trading became more of a viable concern and they mentioned about FX to me and I took a look at it and I haven t traded in equity in probably eight or nine years. Tim Bourquin All right One of the questions I always like to start to wrap things up with is what do you think you did along your trading evolution and education that you thought really helped you become more profitable or helped you take your trading to the higher level that you were looking for Was it a class, a book, a way of looking at something Can you point to anything that you think would help other traders. Richard Krivo Yeah, the two biggest things for me was when I first learned about multiple timeframe analysis That would be one And the other is when I started to trade multiple lats as opposed to just single lats Multiple timeframe analysis, it just allowed me to really get granular with a currency pair, see what it s doing in the daily timeframe, see what it s doing in the 4-hour timeframe, see what it s doing in the 1-hour timeframe And that would allow me to time my entries, to find to my entries. Like, let s say, for example, on a daily chart, if price action is moving up, would you bring up a 4-hour chart on the same pair and price action is moving down and you look at a 1-hour chart on the same pair and price action is flat, you go, Okay, what am I supposed to do here Well, the daily chart trumps everything So if the daily chart is moving up, what I want to do is wait until that 4-hour chart starts to move up, wait until the 1-hour chart starts to move up. So where the 1-hour is flat, if it starts to move up slowly, starts to move up to the up side and it keeps doing that, that s eventually going to make that 4-hour chart start to move to the up side as well And pretty soon I got the 1-hour chart moving up, I ve got the 4-hour chart moving up, getting in sync with that daily chart That s my entry because I ve got everything now moving in the direction that I wanted to go So that was a biggie for me when I learned about multiple timeframe analysis And then multiple lats, I mean that s what allowed me to scale out positions. Once I reach a certain level of profitability, I can close out a portion of the lats, move the stop to break even or at least move it up, and just kind of lucky in profit as the trade continues to move in my direction That was a biggie for me too. Tim Bourquin Excellent And is it a deal breaker for you today to have the 1-hour and the 4-hour maybe trending up higher with the one day, the daily maybe in a downtrend Will you still take a trade then or do you have to see all three match up. Richard Krivo If the daily is in a downtrend, I m going to be waiting until the 1-hour and 4-hour get into sync and start to move down. Tim Bourquin All right So having all three of those lined up is really where your sweet spot is. Richard Krivo Right, exactly And that s one of the reasons why somebody might be scratching their head and go, It doesn t take a trade for a week sometimes That s the reason why I try to time myself and take advantage of the best situations that are out there, the higher probability trades. Tim Bourquin Well, great Richard, I appreciate your time Thanks very much for sharing some of these strategies with us and your overall trading methodology Thank you. Richard Krivo Hey, my pleasure, Tim Thanks for having me again.